山东黄金集团成功发行6亿美元境外债券 认购超百亿票面利率2.4%

　　上证报中国证券网讯 8月19日，山东黄金集团成功在境外发行6亿美元债券。此次发售吸引了国际投资者的踊跃认购，受到境外资本市场的热捧，实际认投金额达到102亿美元，认购倍数逾17倍。

　　受益于强烈的认购意愿，此次发行最终三年期票面利率收窄80基点至2.4%，五年期票面利率收窄70基点至2.8%，分别创山东省内企业境外美元债券发行以来最大账簿规模、最高账簿覆盖及最高收窄幅度三项纪录。

　　据统计，认购本次债券的有富达基金、贝莱德基金、瑞信资管、中国人寿、中国再保险、德银资管、安联投资、百达资管、瑞穗银行、韩国投资基金、大华银行资管、易方达，以及中农工交建和各大股份制银行等银行、基金、资管、保险共计100多家投资者，最终认购规模超过百亿美元。整体地域覆盖英国、德国、瑞士、新加坡、日本、韩国、我国香港等多个国家和地区。

　　该债券由山东黄金集团的全资离岸子公司SDG Finance Limited发行，预期发行评级BBB-（标普）。为确保债券顺利发行，集团领导高度重视、全程参与，牵头组建了专业、高效的发债项目团队，由中国银行、中信里昂、工银国际、瑞穗证券、渣打银行、山金证券（香港）等担任联席全球协调人、联席账簿管理人和联席牵头经办人，期间积极与境内外投资者沟通交流，推介债券发行事项，以获取市场的广泛关注。8月18日正式启动境外债交易并开展网上路演，召开一系列固定收益投资者电话会议，就投资者关注的事项进行详细解答、深入沟通，达成了重要共识。

　　路演结束后，项目团队第一时间召开初始价格指引讨论会，制定发行方案，将引导价格三年期定在3.2%、五年期定在3.5%。由于采取了成功的定价策略，最大限度吸收来自已有及潜在投资人的订单，在6个多小时的认购时间内，账簿峰值达到112亿美元，有效认购金额为102亿美元，承销团据此将最高价格指引收紧70个基点至80个基点，最终交易价格为指引价格的最紧端。

　　对山东黄金集团而言，充分彰显了境内外投资者对山东黄金综合实力、品牌声誉及发展前景的充分认可。这次发行美元债券将主要用于境外债务置换、企业营运资金，既使集团获得了低成本的长期稳定资金，有效降低了财务费用，又未雨绸缪为应对未来美元加息做了充分准备，进一步拓展集团融资渠道，提升在全球范围内的资金配置能力，有效提升了山东黄金在国际市场的知名度和影响力。（朱剑平）