申银万国吸收合并宏源证券登陆A股

　　停牌近9个月后，宏源证券于7月25日晚间发布重组预案，申银万国拟以换股方式吸收合并宏源证券，合并完成后，申银万国作为存续公司承继及承接宏源证券的全部资产、负债、业务、资质、人员、合同及其他一切权利与义务，宏源证券终止上市并注销法人资格；申银万国的股票将申请在深交所上市流通。

　　而本次合并后存续公司注册地将设在新疆，通过战略定位和业务优化整合，转为不持证券牌照的投资控股公司，并安排在深交所上市。存续公司将通过在新疆设立产业并购基金、另类投资子公司等方式，积极参与新疆的金融改革发展。同时，存续公司将以全部证券类资产及负债出资在上海设立一家大型综合类、全牌照、全资证券子公司，并由其在新疆设立投行子公司和区域经纪业务子公司。

　　宏源证券本次换股价格以定价基准日前20个交易日A股股票交易均价8.30元/股为基础，并给予20%的换股溢价率确定。因此，宏源证券本次换股价格为9.96元/股。而截至2013年末，申银万国经评估的每股净资产为4.96元，扣除2013年度现金红利后，申银万国本次发行价格为4.86元/股。由此，本次换股吸收合并的换股比例为2.049，即换股股东所持有的每股宏源证券A股股票可以换得2.049股申银万国本次发行的A股股票。

　　经审计，截至2014年3月31日，申银万国总资产为742.02亿元，净资产为199.54亿元，其2011年度至2013年度分别实现营业收入49.02亿元、47.37亿元和59.47亿元，归属于母公司股东的净利润分别为16.72亿元、13.89亿元和18.77亿元。

　　公告显示，通过上述交易，根据中国证券业协会公布2013年度《证券公司会员经营业绩排名情况》，按照母公司口径，存续公司总资产、净资产、营业收入、净利润等指标跻身行业前5名，证券业务将得到巩固和优化，整体资本实力和抗风险能力将进一步加强。

　　得润电子定增募资3.096亿加码主业 提升整体盈利水平

　　得润电子27日晚间公告，公司拟非公开发行股票数量为3600万股，发行价格为8.60元/股，拟募集资金总额为3.096亿元，扣除发行费用后全部用于补充流动资金，公司股票自7月28日起复牌。

　　公司目前主营业务为各类连接器的生产与销售，拥有多家控股子公司，产品涉及电子连接器、汽车连接器、精密组件等领域，在深圳、青岛、合肥等地建有制造与研发基地，是目前国内颇具规模和影响力的连接器专业制造企业。本次非公开发行是公司应对当前宏观经济形势和连接器行业发展趋势，进一步做大做强主业、提升公司竞争力及持续盈利能力所采取的积极措施。

　　公司表示，此次定增旨在优化资本结构、改善财务状况， 做大做强公司主营业务，实现公司业绩稳定增长，提升整体盈利能力和提升公司资本实力，适应发展需要，为公司的持续发展提供支撑。

　　通策医疗子公司与公司关联方投资设立舟山口腔医院

　　通策医疗27日晚间发布公告，公司全资子公司宁波口腔医院有限公司拟与杭州嬴湖创造投资合伙企业、杭州嬴湖共享投资合伙企业及宁波口腔医院部分核心管理团队及技术人员共同投资在舟山市设立舟山口腔医院有限公司（暂定名），经营口腔诊疗。

　　公司表示，本次公司设立舟山口腔医院将进一步扩大公司的规模，扩大公司在浙江省口腔医疗市场的占有份额，大大增强了公司在口腔行业的影响力并对今后拓展市场起到了积极作用。

　　蒙草抗旱定增募资5亿元 发力生态环境治理业务

　　蒙草抗旱27日晚间公告，公司拟非公开发行不超过4800万股，募集资金总额不超过 5亿元用于生态环境综合治理工程等项目并补充工程营运资金。

　　根据公告，本次发行的募集资金总额不超过 50,000 万元，其中 35,000 万元用于昆区G6 高速公路和 110 国道沿线生态环境综合治理工程、金湖银河景观工程第一标段项目、呼市园林局 2014 年第一批园林绿化工程-呼杀路道路绿化工程、包头市昆河上游 110 国道至水库段综合治理工程、呼伦贝尔经济技术开发区生态建设绿化一期工程，15,000 万元用于补充工程营运资金。

　　公司是内蒙古唯一的生态园林上市公司，近几年来公司业务保持稳定发展的态势。在行业集中度逐步提高的过程中，具有资金优势、品牌优势、技术优势的上市生态园林公司获得市场份额的将不断提高，迎来稳定发展。

　　公司表示，本次募集资金，将进一步增强公司资金实力，提高竞争力；优化公司资本结构，增强抗风险能力。

　　西藏矿业拟定增募资5.14亿 收购大股东铬铁矿资源

　　西藏矿业27日晚发布非公开发行预案，拟通过定增募资5亿元，购买大股东西藏矿业总公司优质铬铁矿资产。而本次交易也是矿业总公司在履行将铬铁矿资源注入上市公司，避免同业竞争的承诺。

　　根据定增预案，西藏矿业拟以10.45元/股，向公司控股股东西藏自治区矿业发展总公司、成都天齐实业（集团）有限公司、西藏自治区投资有限公司非公开发行4915.57万股，募集资金总额不超过5.14亿元。其中，西藏矿业以向矿业总公司发行2044.76万股股份并支付现金 1 亿元的方式收购罗布莎 I、II 矿群南部铬铁矿区正在办理的 0.702 平方公里采矿权，共计3.14亿元；其余 2 亿元用于罗布莎 I、II 矿群南部铬铁矿开采工程项目。

　　值得关注的是，公司目前铬铁矿原矿产能 6 万吨/年，本次募投项目建设完成完全投产后，公司铬铁矿原矿产能将增加至 16 万吨/年，这将极大提升公司的铬铁矿产能。项目达产后，正常年份可实现营业收入 25,000 万元/年，净利润 10,227.03 万元/年，税后内部收益率 30.14%，税后项目投资回收期 5.29 年，预计将会给公司带来可观的经济效益。
　　西藏矿业表示，通过本次非公开发行方案的实施，上市公司拥有的铬铁矿储量将大幅提高，降低资源濒临枯竭的风险，提高铬铁矿开采的规模化、集约化程度，公司的可持续发展能力得到增强。

　　工商银行拟合计发行不超800亿元优先股

　　工商银行7月25日晚间公告称，为保障业务持续发展，进一步提升自身综合竞争实力和风险抵御能力，其拟在境内外市场发行总额共计不超过等额人民币800亿元优先股，其中拟在境外市场发行不超过等额人民币350亿元优先股，拟在境内市场发行不超过人民币450亿元优先股。

　　境内优先股方面，工商银行本次拟以非公开发行方式发行境内优先股总数不超过4.5亿股，每股票面金额100元，募集资金总金额不超过450亿元，扣除发行费用后将全部用于补充工商银行其他一级资本。

　　根据方案，工商银行本次境内优先股拟采用可分阶段调整的票面股息率，即在境内优先股存续期内可采用相同股息率，或设置股息率调整周期，在本次境内优先股发行后的一定时期内采用相同股息率，随后每隔一定时期重置一次。本次境内优先股票面股息率将不高于该行最近两个会计年度的年均加权平均净资产收益率。

　　此外，本次境内优先股表决权受到限制，除特殊情况外一般情况下优先股股东没有表决权，但设置了表决权恢复条款，在表决权恢复情形下，本次境内优先股股东有权与普通股股东共同表决。此外，工商银行此次境内优先股股息不可累积，无到期期限，且不设置投资者回售条款等。

　　国中水务拟定增募资近11亿 姜照柏上位实际控制人

　　国中水务7月25日晚间发布定增预案，公司拟向姜照柏、朱勇军非公开发行合计不超过2.74亿股，发行价格为4.01元/股，募集资金预计总额为10.9874亿元，扣除相关发行费用后全部用于补充营运资金。值得一提的是，本次发行完成后，姜照柏将成为公司的控股股东、实际控制人。同时公司股票将于7月28日复牌。

　　根据方案，其中姜照柏拟认购2.48亿股，公司董事长兼总裁朱勇军拟认购2600万股。本次发行后，国中天津持股比例降至13.14%；朱勇军将直接持有公司1.50%股份；姜照柏将直接持有14.34%股份，成为公司控股股东、实际控制人。

　　公告称，目前公司正处于战略转型期，本次非公开发行募集资金的到位，为公司未来在国内、国外市场并购、新增项目的选定及实施、区域战略合作、新技术的研发等各项经营活动的开展提供资金支持，将加速实现公司战略转型。

　　此外，间接股东增持有利于公司控制权稳定，公司核心管理人员参与本次发行创造了公司核心管理人员与公司利益的长效协同机制，对项目前景及公司未来发展充满信心，将为公司长期可持续发展奠定良好的治理结构基础。

　　云铝股份重组拟收购大股东旗下三家公司

　　云铝股份7月25日晚间发布重组预案，公司拟向冶金投资发行股份购买其持有源鑫炭素100%的股权；拟向冶金集团、中烟物资、阿鲁国际发行股份购买其持有浩鑫铝箔的100%的股权；拟向冶金集团、驰宏锌锗、铁投恒维发行股份购买其持有进出口公司的88.88%的股份。收购完成后，上述标的公司将成为公司的全资或控股子公司。同时公司股票将于7月28日复牌。

　　经初步评估，标的资产预估值合计为15.78亿元，其中源鑫炭素100%股权预估值为5.81亿元，浩鑫铝箔100%股权预估值为6.77亿元，进出口公司88.88%股份预估值为3.21亿元。根据方案，公司拟以3.67元/股的价格合计发行约4.30亿股用于上述收购。

　　此外，公司拟向不超过10名符合条件的特定对象非公开发行股份募集配套资金，募集配套资金不超过5.26亿元，发行价格不低于3.30元/股，预计发行数量不超过1.59亿股。

　　预案显示，源鑫炭素主要从事铝电解用预焙阳极的研发、生产和销售业务，其阳极炭素的设计产能为60万吨/年；浩鑫铝箔的主营产品是食品、卷烟、医药、日用品等包装产品，以及电力/电子电容器、空调器的重要制造材料；进出口公司是集外贸、内贸和物流运输为一体，其业务此前主要以服务冶金集团为主，此后开始转型，逐步成为独立面向市场的贸易和物流服务公司。

　　云铝股份表示，本次交易旨在解决同业竞争和减少关联交易，发挥协同效益，提高公司盈利能力和综合实力，并促进公司战略目标的实现。交易完成后，冶金集团持股比例将由49.13%增至52.39%，仍为公司控股股东，云南省国资委均为公司实际控制人。

　　骅威股份重组拟8亿收编参股游戏公司剩余股权

　　骅威股份7月25日晚间发布重组预案，公司拟以发行股份及支付现金方式收购深圳市第一波网络科技有限公司（简称“第一波”）80%股权，并向控股股东募集配套资金用于支付现金对价。交易完成后，公司持有第一波100%股权。同时公司股票将于7月28日复牌。

　　根据方案，第一波100%股权评估值为10.08亿元，评估增值率为2131.37%，其80%股权预估值为8.066亿元，交易价格为8.064亿元，其中公司以现金支付约2.42亿元，剩余5.64亿元以发行股份方式支付。此外公司拟向控股股东郭祥彬非公开发行股份募集配套资金2.62亿元，上述发行价格均为12.30元/股。本次重组后，郭祥彬持股比例由38.25%降至36.99%，仍为公司控股股东。

　　据介绍，第一波主营业务为移动网络游戏的制作开发与运营推广，其专注于研发与推行围绕网络文学IP改编的游戏类型，先后打造出多个成功产品，探索出独有的网络文学和游戏相结合的娱乐发展模式。其《莽荒纪》上线以来月流水最高接近1700万元；《唐门世界》和《绝世天府》上线至2014年5月底累计流水分别超过7300万元和3700万元。

　　财务数据显示，截至2014年5月31日，第一波总资产为7876.40万元，净资产为5438.31万元，其2013年度和2014年1-5月分别实现营业收入4057.04万元和9435.53万元，净利润分别为2085万元和3511万元。

　　根据方案，本次重组业绩承诺的承诺期为2014年度、2015年度和2016年度。交易对方承诺第一波2014年度、2015年度和2016年度实现的扣除非经常性损益后的净利润分别不低于8000万元、10400万元和13000万元。

　　值得一提的是，骅威股份此前曾于2013年12月发布公告称，拟使用超募资金5000万元收购第一波部分股权并增资。收购股权和增资完成后，公司将持有第一波网络20%股权。彼时交易对方承诺2013年度至2015年度实现净利润分别不低于2000万元、3500万元、5000万元。

　　对此骅威股份表示，公司目前已合法取得第一波20%股权。与20%股权有关的超额业绩奖励、业绩承诺和补偿、违约责任等条款，将依据2013年12月的协议继续履行。而该协议约定的其他条款，如与本次方案不一致的，适用后者。

　　*ST合泰拟8000万元收购捷晖光学 加码智能穿戴

　　*ST合泰7月25日晚间公告，公司全资子公司江西合力泰拟以自有资金通过直接或间接收购方式，收购捷晖光学100%的股权，收购定价为不超过人民币8000万元。公司股票将于28日复牌。

　　资料显示，捷晖光学是一家依据台湾法律合法注册并有效存续的股份有限公司。拥有UV压印的微型结构技术、多层堆叠有色的真空镀膜(包括金属及非金属镀膜)技术、高透光低反射的光学镀膜技术，主要从事智能穿戴、手机的面板（含塑料、玻璃、蓝宝石玻璃）的研发、设计、后端加工和销售业务，其主要客户为HTC、GARMIN，TOMTOM、MITAC等全球知名的手机和GPS智能穿戴客户。

　　截至今年上半年，捷晖光学资产总额为2828.01万元，净资产为1221.51万元；2014年1-6月和2013年，捷晖光学营业收入分别为3534.71万元和3239.59万元； 实现净利润分别为833.28万元和703.38万元。

　　*ST合泰表示，此次收购股权，将补充公司在智能穿戴行业链条中缺失的部分，将极大提高公司资源整合能力，是公司推进纵深产业布局的重要措施。

　　天龙集团拟出资不超6000万控股广州橙果广告

　　天龙集团7月25日晚间公告，为积极介入互联网新兴产业，布局数字营销行业，推动公司外延式发展，拟用自有资金不超6000万元收购广州橙果广告有限公司60%股权。

　　据介绍，广州橙果现成立四年，主要为客户提供全网全程的数字营销服务，包括网络营销、移动营销、大数据营销、口碑社区营销、网络公关、网络营销效果监测等。业务主要覆盖华南和华东地区，旗下设有两家分公司，即上海分公司和长沙分公司。现有员工40人，包括策划、创意、技术等资深网络互动营销人才。主要服务于广汽集团等国内大型汽车制造厂商。

　　财务方面，截至2013年12月31日，广州橙果总资产为1423万元，负债213万元，净资产1210万元；2013年营业收入1732万元，净利润680万元。

　　天龙集团预测广州橙果2014年-2016年，主营业务收入分别为3000万元、4050万元和5467.50万元，净利润分别为1299.75万元、1754.78万元、2369.32万元。

　　天龙集团表示，此次收购广州橙果股权事项，符合互联网变革时代背景下产业发展的趋势，是公司抓住新兴产业的发展机遇，及时布局新兴产业的重要举措；同时也是对企业利润的现实拉动，有望形成新的利润增长点。

　　长荣股份拟收购德国印刷龙头企业包装资产

　　长荣股份7月25日晚间公告称，公司与德国海德堡机械股份有限公司（简称“海德堡”）于7月25日签署《意向声明书》，公司拟收购有关于海德堡目前经营的高端模切机和糊盒机的相关有形、无形资产和业务（“海德堡印后包装资产”），交易总金额为2500万欧元。

　　此外，针对长荣股份生产的部分产品，双方拟签署一项分销协议，由海德堡在除中国和日本以外的其他区域排他性代理销售该等产品，并提供相应的售后服务。同时，长荣股份拟在中国新设一家公司，并在其后适当的时机将该新公司的少数股权出售给海德堡，新公司拟生产用于生产海德堡高端印刷机零部件及公司自有高端产品零部件。

　　据介绍，海德堡是世界上最大的单张纸胶印机制造商，全球最大的成套印刷设备生产商和印刷媒体业首屈一指的解决方案供应商，也是印刷媒体业迄今为止唯一的一家一体化解决方案供应商。此外，海德堡的产品还包括印前制版设备、印后加工设备以及能将所有印刷生产步骤整合起来的软件系列、工作流程等。

　　长荣股份表示，双方拟结成长期战略合作伙伴关系，并强化其市场地位，同时通过上述交易，公司现有印后产品结构和核心竞争力将得到进一步提升，并能极大地促进公司海外市场开拓及产品销售，进一步拓展延伸产品链，提升加工工艺和技术水平等。

　　芜湖港4.45亿收购淮矿电力 拟更名为“皖江物流”

　　芜湖港7月25日晚间公告，公司拟以现金44464.95万元收购淮南矿业（集团）有限责任公司持有的淮矿电力燃料有限责任公司100%股权。淮南矿业是公司的控股股东，该项交易构成关联交易。

　　淮矿电力注册资本4亿元，经营煤炭及副产品销售，煤炭的加工、配煤、批发、零售，网站建设及维护，网络系统的技术开发、集成服务，国内贸易，货物进出口业务。

　　芜湖港表示，此次交易有利于公司整合资源，有利于进一步完善公司煤炭综合物流的业务链条，促进公司配煤业务的快速发展并增强公司持续盈利能力。

　　同时，为了更好适应公司发展，充分体现公司的主营业务实际，芜湖港拟将名称变更为“安徽皖江物流（集团）股份有限公司”，该名称已经芜湖市工商行政管理局及安徽省工商行政管理局预核准。同时，公司证券简称拟变更为“皖江物流”。

　　皖新传媒6000万参与投资正和岛基金

　　皖新传媒7月25日晚间公告，公司与北京正和岛联合投资管理合伙企业（有限合伙）（正和岛基金的普通合伙人）签订了合伙协议。皖新传媒作为LP（有限合伙人，即基金投资人），拟出资6000万元，认购正和岛基金有限合伙人份额，出资额分三期出资，分别为40%、30%、30%。

　　正和岛基金认缴出资总额为10亿元。该基金通过对中国境内企业进行股权、准股权及可转换债权投资，实现资本升值，将主要对未上市且具有投资价值的企业进行投资，其中约80%的资金将用于投资成长期和成熟期项目，约20%的资金将用于投资早期高科技项目。

　　皖新传媒表示，此次投资有利于提高公司闲置资金的使用效率。公司将通过投资正和岛基金在提高闲置资金收益水平的同时，公司将充分利用正和岛的平台资源优势拓展公司外延式发展的项目渠道，为公司教育服务、文化消费、现代物流板块寻找并购标的。